3배 레버리지 ETF 그리드 매매 1부: 흔들리는데 제자리일 때, 그리드 매매란?

들어가며: 크게 흔들리는데 제자리인 3배 ETF

하루에 7%씩 움직이는데 한 달 뒤에는 제자리. 3배 레버리지 ETF를 들고 있으면 이런 답답한 구간을 자주 만나요.

제가 보유한 KORU(한국 MSCI 3배 ETF)가 딱 그랬어요. 8월 중순부터 9월 말까지 약 $17에서 $25 사이를 오르내렸고, 4주 동안 하루 평균 변동폭이 약 6.9%였어요. 그런데 그냥 들고만 있었다면 4주 수익은 +3.9%에 그쳤어요.

이 흔들림 자체를 수익으로 바꾸는 방법이 그리드 매매예요. 내용이 많아서 세 편으로 나눠 정리했어요.

그리드 매매는 한 칸 오를 때마다 조금 팔고, 한 칸 내릴 때마다 조금 사는 방법이에요. 가격 위아래로 사다리를 걸어두는 모습이라 “그리드(격자)”라고 불러요.

예를 들어 기준가가 $100이고 간격을 5.5%로 정하면, 칸은 항상 기준가 대비 같은 간격으로 생겨요.

핵심은 반대 주문이에요.

이렇게 한 칸을 갔다가 돌아오는 것을 “왕복”이라고 해요. 왕복 한 번마다 그 칸 금액의 5.5%가 수익으로 확정돼요. 가격이 박스 안에서 오르락내리락할수록 왕복이 쌓이는 구조예요.

시작할 때는 주식과 현금을 적당히 나눠 들고 있어야 해요. 떨어질 때 살 현금과 오를 때 팔 주식이 둘 다 있어야 사다리가 작동하거든요.

레버리지 ETF 투자자라면 라오어의 무한매수법을 많이 들어보셨을 거예요. 둘 다 분할 매매지만 기준이 시간이냐, 가격이냐가 가장 큰 차이예요.

한 줄로 말하면, 무한매수법은 “결국 오른다”에 거는 전략이고, 그리드는 “당분간 흔들린다”에 거는 전략이에요. 매일 미국장 시간에 주문 넣기가 부담스러운 분께는 그리드가 훨씬 편해요. 지정가 주문을 걸어두고 체결됐을 때만 손보면 되거든요.

그리드는 아무 종목에나 맞는 방법이 아니에요. 세 가지 조건이 맞을 때 힘을 발휘해요.

변동성이 커야 해요. 하루에 1~2%만 움직이는 종목은 칸이 거의 체결되지 않아요. 3배 레버리지 ETF처럼 하루 5% 이상 움직이는 날이 흔한 종목이 잘 맞아요.
박스권이어야 해요. 일정 범위 안에서 오르내릴 때 왕복이 쌓여요. KORU는 7월 폭락 이후 8월 중순부터 약 $17~$25 박스에서 움직였어요.
거래량이 충분해야 해요. 지정가 주문이 원하는 가격에 제대로 체결되려면 호가가 촘촘해야 해요.

반대로 한 방향으로 강하게 오르는 상승장에서는 그냥 들고 있는 게 훨씬 나아요. 그리드는 오를 때마다 조금씩 팔기 때문에 큰 상승을 놓치거든요. 그래서 그리드는 “항상 쓰는 전략”이라기보다 “박스권에서 꺼내 쓰는 도구”로 생각하는 게 좋아요.